Corporate Ratios Predict Banking Operational Trajectories

• Eka Oktaviani

  Program Studi Manajemen, Universitas Muhammadiyah Sidoarjo

• Bilgis Nisa’ Intafullaili

  Program Studi Manajemen, Universitas Muhammadiyah Sidoarjo

• Adita Alivia

  Program Studi Manajemen, Universitas Muhammadiyah Sidoarjo

• Rohdotul Mawarda

  Program Studi Manajemen, Universitas Muhammadiyah Sidoarjo

• Misti Hariasih

  Program Studi Manajemen, Universitas Muhammadiyah Sidoarjo

General Background The banking sector serves as a crucial pillar for national economic stability through targeted funding and lending operations. Specific Background Maintaining robust operational metrics is essential for state-owned institutions like PT Bank Tabungan Negara to sustain public trust and regulatory compliance. Knowledge Gap Despite the widespread application of corporate metrics, existing empirical literature presents contradictory findings regarding how liquidity and debt structures consistently forecast banking success. Aims This research analyzes the predictive role of profit margins, current assets, and debt structures on the corporate financial returns of PT Bank Tabungan Negara from 2021 to 2023. Results Quantitative descriptive analysis reveals that net profit margins progressively grew from 9.21% to 12.37%, demonstrating continuous efficiency. While current asset coverage fluctuated and indicated relatively low short-term fulfillment capacity, the debt-to-equity proportions remained stable. Ultimately, return on assets consistently climbed to 0.79%, confirming that these evaluated metrics significantly forecast institutional trajectories. Novelty This study provides a concentrated longitudinal evaluation of a specific state-owned entity, explicitly linking fluctuating short-term obligations with steady long-term debt and rising asset returns. Implications Institutional management can utilize these specific metric trends to evaluate capital structures, navigate economic challenges, and formulate strategic decisions for future commercial development.

Highlights:

• Net profit margins and return on assets demonstrated continuous upward growth over three consecutive years.

• Short-term asset coverage experienced significant fluctuations indicating potential vulnerabilities in immediate obligation fulfillments.

• Debt structures maintained steady stability ensuring consistent long-term institutional funding.

Keywords: Profitability Metrics, Current Asset Coverage, Debt Structure, Return On Assets, Financial Evaluation

A. K. Koyyimah, H. Tanjung, and Q. Ayuniyyah, “The influence of liquidity, company size, and financing risk on the financial performance of Sharia commercial banks in 2018–2022.”

D. Eka, S. Lutfiana, and S. B. Hermanto, “Pengaruh profitabilitas, leverage dan ukuran perusahaan terhadap kinerja keuangan.”

F. F. Kemal, I. N. Fiqri, I. M. Maajid, D. Afriyani, M. D. Abdurohman, and M. I. Ramadhan, “Analisis kinerja keuangan perbankan PT Bank Tabungan Negara (Persero) Tbk pada periode tahun 2017–2019,” Akselerasi: Jurnal Ilmiah Nasional, vol. 2, 2020.

P. D. Lestari, “Pengaruh profitabilitas dan likuiditas terhadap kinerja keuangan perusahaan,” 2021.

M. Rindayani and J. Arifin, “Pengaruh rasio likuiditas terhadap kinerja keuangan perusahaan bank di Indonesia yang terindeks LQ-45 periode tahun 2017–2022,” Jurnal STIT Al-Balong, vol. 7, pp. 1053–1069, 2024.

V. B. Karo and Y. E. Pakpahan, “Analisis pengaruh likuiditas dan profitabilitas terhadap kinerja keuangan Bank Perkreditan Rakyat Nusantara Bona Pasogit 15,” Analysis: Accounting, Management, Economics, and Business, vol. 2, pp. 25–33, 2024.

D. Warisi, “Pengaruh rasio likuiditas, solvabilitas, dan efisiensi terhadap kinerja keuangan perbankan konvensional periode 2019–2022,” 2024.

F. M. Rafael and G. G. Fatihat, “Analisis likuiditas, solvabilitas, dan profitabilitas terhadap kinerja keuangan perusahaan Bank Central Asia (BCA) periode 2017–2021,” vol. 6, 2023.

D. L. A. Zareta, A. Ghafur, M. S. Arifin, et al., “Analisis perbandingan kinerja keuangan bank konvensional dengan bank syariah,” Jurnal Ekonomi Bisnis, Manajemen dan Akuntansi, vol. 4, pp. 352–359, 2024.

A. Astanti, J. Zahirah Azhar, T. Maharani, R. I. Ramandha, and W. K. Palilingan, “Analisis kinerja keuangan bank syariah di Indonesia periode 2020–2022 menggunakan metode RGEC,” 2024.

H. Pujiati, I. Maulidina, F. Ekonomi, D. Bisnis, M. Husni, and T. Jakarta, “Pengaruh net profit margin dan return on assets terhadap kinerja keuangan.”

R. Tania and B. R. M. Nainggolan, “Analisis current ratio, debt to equity ratio, total assets turnover dan net profit margin dalam menilai kinerja keuangan perusahaan sektor aneka industri pada Bursa Efek Indonesia 2016–2019,” Owner, vol. 5, no. 2, pp. 536–544, Aug. 2021, doi: 10.33395/owner.v5i2.430.

S. H. Teng, P. R. Sitohang, P. C. Feronika, and R. O. Damanik, “Pengaruh NPM, ROA, DER dan size terhadap kinerja keuangan pada sektor real estate dan property yang terdaftar di BEI periode 2018–2020,” Owner, vol. 6, no. 2, pp. 1425–1437, Mar. 2022, doi: 10.33395/owner.v6i2.761.

L. J. Tasmil, N. Malau, and M. Nasution, “Pengaruh pertumbuhan penjualan, current ratio, debt to equity ratio terhadap kinerja keuangan PT Sirma Pratama Nusa periode 2014–2017,” Jurnal Ekonomi & Ekonomi Syariah, vol. 2, 2019.

E. Kusumawati Widaryanti, “Analisis pengaruh debt to equity ratio, current ratio, dan total asset turnover terhadap kinerja keuangan (studi kasus pada perusahaan property dan real estate yang terdaftar di BEI tahun 2015–2020),” 2022.

M. I. Fudsyi and K. Agil, “Analisis current ratio dan cash ratio terhadap kinerja keuangan pada PT Wijaya Karya (Persero) Tbk periode tahun 2008–2017,” 2020.

P. Lestari, “Pengaruh likuiditas, DER, firm size, dan asset turnover terhadap kinerja keuangan,” Jurnal Neraca: Jurnal Pendidikan dan Ilmu Ekonomi Akuntansi, vol. 4, no. 1, p. 1, Jun. 2020, doi: 10.31851/neraca.v4i1.3843.

D. P. Sari, W. Suryani, and H. Sabrina, “Pengaruh debt to asset ratio dan debt to equity ratio terhadap kinerja keuangan pada perusahaan otomotif yang terdaftar di BEI periode 2015–2018,” Jurnal Ilmiah Manajemen dan Bisnis (JIMBI), vol. 2, no. 1, pp. 72–80, Dec. 2021, doi: 10.31289/jimbi.v2i1.484.

E. Anindia, “Analisis rasio likuiditas dan debt to equity ratio sebagai penilaian terhadap kinerja keuangan pada perusahaan tekstil dan garmen yang terdaftar di BEI periode 2020,” vol. 1, no. 4, 2023. [Online]. Available: https://malaqbipublisher.com/index.php/JIMBE

G. D. Desriyunia, K. Wulandhari, D. Puspita, and T. Yulaeli, “Faktor-faktor rasio keuangan meliputi: rasio likuiditas, rasio solvabilitas, rasio profitabilitas, rasio aktivitas, dan rasio investasi berpengaruh terhadap kinerja laporan keuangan (literature review manajemen keuangan),” vol. 1, no. 3, 2023, doi: 10.47861/sammajiva.v1i2.356.

Z. Inayah, “Analisis struktur modal, profitabilitas dan kinerja keuangan terhadap nilai perusahaan (penelitian literature review manajemen keuangan),” Jurnal Manajemen Pendidikan dan Ilmu Sosial, vol. 3, no. 2, pp. 788–795, 2022.

A. A. Putra, S. Sarra, and R. Kusumastuti, “Pengaruh likuiditas dan solvabilitas terhadap kinerja keuangan pada PT Garudafood Putra Putri Jaya Tbk. periode 2021,” vol. 3, no. 3, pp. 122–132, 2023, doi: 10.56910/gemilang.v3i2.619.

L. Diana and M. S. Osesoga, “Pengaruh likuiditas, solvabilitas, manajemen aset, dan ukuran perusahaan terhadap kinerja keuangan,” Jurnal Akuntansi Kontemporer (JAKO), 2020, doi: 10.33508/jako.v12i1.2282.

D. Ayu, O. Astarini, I. Murapi, and L. Apriana, “Menguji pengaruh faktor-faktor ratio terhadap kinerja keuangan perusahaan dengan analisis regresi linear berganda,” Journal of Information System, Applied, Management, Accounting and Research, vol. 8, no. 3, pp. 629–640, 2024, doi: 10.52362/jisamar.v8i3.1521.

A. M. Indriastuti and H. Ruslim, “Pengaruh rasio likuiditas, rasio solvabilitas, dan rasio aktivitas terhadap kinerja keuangan perusahaan.”

C. D. Kinasih, F. U. Nisa, H. Fikriyah, and S. Azzahra, “Analisis rasio solvabilitas terhadap kinerja keuangan PT Garuda Indonesia di masa pandemi.” [Online]. Available: https://ejournals.umma.ac.id/indeks.php/point

A. Farhan, A. Nurlaeni, F. N. Fatma, M. I. Imanullah, and N. R. Harmeiny, “Analisis pengaruh rasio likuiditas dan rasio solvabilitas terhadap kinerja keuangan PT Unilever Tbk periode 2012–2021,” Accounting and Management Journal, vol. 5, 2021.

Y. Astuti, T. Erawati, and S. Ayem, “Pengaruh likuiditas, solvabilitas, manajemen aset, ukuran perusahaan, dan struktur modal terhadap kinerja keuangan,” Jurnal Ilmu Akuntansi, vol. 3, 2021.

A. M. Latifah, M. N. Majid, and F. S. Tanjung, “Pengaruh likuiditas dan solvabilitas terhadap kinerja keuangan pada bank yang terdaftar di Bursa Efek Indonesia periode 2021,” Jurnal Mutiara Ilmu Akuntansi, vol. 1, 2023.

D. Ramdani, “Pengaruh ROA dan ROE terhadap kinerja keuangan perusahaan sektor hotel, rekreasi dan pariwisata,” Manajemen Kreatif Jurnal (MAKREJU), vol. 1, no. 2, 2023.